Model Volatilitas ARCH(1) dengan Returns Error Berdistribusi non-central Student-t Studi Kasus: Kurs Beli JPY dan EUR terhadap IDR
Saputri, Elisabeth D.; Nugroho, Didit B.; Setiawan, Adi · Universitas Negeri Yogyakarta
Studi ini mengaplikasikan model volatilitas Autoregressive Conditional Heteroscedasticity (ARCH) lag 1 untuk returns kurs beli Japanese Yen (JPY) dan Euro (EUR) terhadap Indonesian Rupiah (IDR) dari Januari 2009 sampai Desember 2014. Distribusi non-central Student-t (NCT) dipilih untuk mengakomodasi flexible skewness dan heavy-tailedness pada returns error. …
34%
relevansi